Deux ans après Axiom Equity, OPCVM spécialisé sur le secteur financier européen qui vise à surperformer l’indice bancaire Stoxx Europe 600 Banks (SX7R), Axiom AI lance une stratégie Long Short et Market Neutral sur le secteur financier européen.
Objectif d’investissement : Axiom Long Short cherchera à identifier les établissements les mieux et moins bien placés dans l’environnement réglementaire, économique, monétaire et politique actuel. Il se positionnera ensuite sur ces établissements avec pour objectif de délivrer une performance décorrélée de l’évolution générale de l’indice bancaire Stoxx Europe 600 Banks (SX7P), soit un rendement de 6% par an.
Univers d’investissement : il comprend les établissements inclus dans les trois principaux indices financiers européens : Stoxx Europe 600 Banks (SX7P) Stoxx Europe 600 Insurance (SXIP) et Stoxx Europe 600 Financial Services (SXFP) soit 108 valeurs aujourd’hui. Cet univers combiné offre l'évolutivité maximale et une flexibilité à la stratégie.
Axiom Long Short combine une approche à long terme et court terme :
1/ L’approche à long terme repose sur la mise en œuvre des convictions fondamentales des équipes de recherche et de gestion d’Axiom AI. Sur la base de cette analyse fondamentale, le gérant détermine les institutions sur lesquelles la vision fondamentale est la plus forte et prendra une vingtaine de positions en moyenne pour un portefeuille market neutral (pas de risque de marché chaque position acheteuse étant compensée par une position vendeuse à découvert). Chacune des positions n’excèdera pas 4%.
2/ L’approche à court terme repose sur deux outils : le suivi des changements du consensus des analystes et le pair trading.
Ces deux outils quantitatifs, développés en interne et utilisés dans la gestion depuis deux ans, permettent d’adapter la construction de portefeuille à la dynamique du marché.
Comprendre l'économie durable pour s'y investir